פוסטים אחרונים בבלוג
אנחנו בפייסבוק
בסקטור הכי רותח: מי הן 9 מניות הביומד שהמוסדיים הכי אוהבים? הנה הרשימה
איפה יושבים המוסדיים? Bizportal ניתח את ענף הביומד בת"א, באיזה מניה המוסדיים יושבים עם 27%?ומי המניות הקטנות שעל הכוונת?
בזמן שהדעה הרווחת היא שהבורסה בת"א לא זזה כבר חודשים ארוכים, יש כמובן מדדים באחד העם שזזים והרבה. אחד מאותם מדדים זה מדד הביומד שגמע מתחילת השנה כבר 20%. בתוך מדד הביומד יש מניות שעשו מהלכים של 90% וגם 180% מתחילת השנה. בגלל שמדובר בתחום מורכב שמצריך מחקר של ממש והבנה כמעט רפואית, המשקיע הקטן לא תמיד מצליח לתפוס את אותן מניות חמות. מי שכן יושב שחלק מהמניות הללו הם הגופים המוסדיים. לכן, Bizportal בדק באילו מניות יושבים המוסדיים - אולי הן הדבר הבא.
רשימת החברות שהמוסדיים יושבים בהן כבעלי עניין כוללת בין היתר את: אינטק פארמה, מזור רובוטיקה, כלל תעשיות ביוטכנולוגיה, אקסלנז ביוסיינס, אלרון תעשיה אלקטרונית, מדיקל קומפרישין סיסטם, קמהדע, ביו-סל וכן פייט ביופרמה.
במקום הראשון ברשימת חביבת המשקיעים המוסדיים ניצבת חברת אלרון עם אחזקה כוללת של 27%, לאחריה החברות מדיקל - 22%, ביו-סל - 19%, קמהדע - 14%, אקסלנז ביוסיינס - 14% ואינטק פארמה - 11%.
למוסדיים יש גישה כמעט ישירה לבעלי שליטה ומנהלים בחברות. לעיתים קרובות הם יודעים הרבה יותר מאשר המשקיע הפרטי הניזון מהודעות החברה לבורסה באמצעות אתר המאיה. לכן כמו שכדאי תמיד לבדוק תנועות בעלי עניין במניות לפני רכישה, כדאי לבחון מי הן המניות שהמוסדיים בחרו להשקיע בהן.
אלרון: עשויה למכור את השליטה בגיוון אימג'ינג על רקע מצבה של IDB היא חברת החזקות בתחום המכשור הרפואי והביוטכנולוגיה, שהבולטת שבניהן היא גיווןאימג'ינג. בעלת השליטה באלרון היא חברת דיסקונט השקעות מקבוצת IDB של נוחי דנקנר המחזיקה ב-50% ממניות אלרון. על רקע מצבה הקשה של קבוצת אידיבי נבחנת מכירת השליטה בחברה.
גיוון היא חברת דואלית (סימול: GIVN) המפתחת גלולת וידאו לאבחון אי סדירויות במערכת העיכול. ברבעון השני של 2013 רשמה רווח נקי של 5.2 מיליון דולר, זינוק של 73% ביחס לרבעון המקביל אשתקד. מכירותיה צמחו ב-11%, בין היתר, הודות לגידול של 18% במכירות מוצרי אבחון למערכת העיכול באירופה, המזרח התיכון ואפריקה ל-15.2 מיליון דולר.
לפני שבוע קיבלה גיוון את אישור מינהל התרופות והמזון האמריקני (ה-FDA) לשווק את PillCam SB3, הדור הבא של גלולת הווידיאו לגילוי ומעקב אחרי אי סדירויות במעי הדק, שקשורות במחלת קרוהן, בדימום בלתי מזוהה ובאנמיה כתוצאה מחוסר ברזל, בהמשך לאישור דומה שניתן ע"י הרשויות הרגולטוריות ביפן.
מלבד גיוון, שאין באמתחתה בעלי עניין שהינם גופים מוסדיים, מחזיקה אלרון בחברות ביומד נוספות. אלרון מחזיקה בין היתר בשליטה בחברת פוקרד אבחונים , שמפתחת מערכת לאבחון אוטומטי ומהיר של מחלות זיהומיות באמצעות טכנולוגיה אופטית וב בריינסגייטשמפתחת מערכת לטיפול בשבץ מוחי אסמטי.
חברות ביומד נוספות בהן מחזיקה אלרון הן קימא טכנולוגיות רפואיות , שמפתחת מערכת לניטור רציף של של חולי אי ספיקת לב כרוניים מביתם, נוטל ויז'ן שמפתחת שירותים לניטור מצבם של חולי ניוון הרשתית (AMD), וקרטהיל שמפתחת שתלים לטיפול בפגיעות סחוס ועצם-סחוס במפרקים נושאי משקל, כדוגמת הברך והקרסול.
מניית אלרון זינקה ב-32% מתחילת השנה למחיר המשקף שווי שוק של 685 מיליון שקל.
מדיקל: התקשרה עם 79 מרכזים רפואים לאספקת מכשיר למניעת קרישי דם. מדיקל מפתחת את מכשיר ה-SFT למניעת קרישי דם בניתוחים ולשיפור זרימת הדם. חברת הביומד נשלטת על קרן אקסלמד של מורי ארקין, שמחזיקה ב-25.2% מהון המניות של החברה, וחברת ניסןשמחזיקה ב-15.6% מהון המניות. מדיקל לא פירסמה עדיין את דוחותיה לרבעון השני של 2013. ברבעון הראשון רשמה הכנסות של 2.1 מיליון דולר, גידול של 11% בהשוואה לרבעון המקביל אשתקד.
מדיקל רשמה גידול של כ-30% בהכנסות ממכשיר ה-SFT ביחס לרבעון הראשון של 2012, הודות לגידול בחדירה של מדיקל לבתי חולים ולמרכזים רפואיים חדשים. נכון לסוף מארס, מדיקל כבר התקשרה עם 79 מרכזים רפואיים לאספקת מכשיר ה-SFT. מתחילת השנה מניית מדיקל זינקה ב-27%, ונסחרת במחיר המשקף שווי שוק של 204 מיליון שקל.
ביוסל: חברת החזקות בתחום מדעי החיים
ביוסל (2,609 -0.95%) היא חברת החזקות בתחום מדעי החיים, שפעילותה היחידה היא החזקה של 16% מהון המניות של חברת הביומד פרוטליקס. פרוטליקס, שאין לה בעלי עניין שהם גופים מוסדיים, מפתחת תרופות חלבוניות בתאי צמח. במאי 2012 קיבלה פרוטליקס, שהינה דואלית (סימול: PLX) את אישור ה-FDA לשיווק תרופת ה- Elelyso מתאי גזר לטיפול במחלת הגושה, ובחודש ינואר קיבלה התרופה את אישור משרד הבריאות הישראלי.
מהדוחות הכספיים שפירסמה פרוטליקס ברבעון השני של 2013 עולה כי היא עדיין מתקשה לפרוץ את השליטה של מתחרותיה בשוק האמריקני, ג'נזיים ושייר, כשגם מכירותיה בישראל מדשדשות. בשורה התחתונה, פרוטליקס העמיקה את ההפסד מ-4.3 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד ל-6.8 מיליון דולר ברבעון השנה. גם בשורת ההכנסות, פרוטליקס רשמה ירידה חדה מ-3.6 מיליון דולר ברבעון המקביל אשתקד ל-2.1 מיליון דולר ברבעון הנוכחי.
היות וביוסל הינה חברת החזקות, הרי שהיא נסחרת בדיסקאונט לעומת פרוטליקס. זאת, בין היתר, היות ולביוסל יש הוצאות הנהלה וכלליות מסוימות, שמורידות את שוויה. בנוסף, בהנחה וביו סל תמכור את החזקותיה בפרוטליקס, הרי שהיא צפויה לשלם מס בגין פעולה זו. מניית ביוסל זינקה ב-8.4% מתחילת השנה, למחיר המשקף שווי שוק של 162 מיליון שקל.
קמהדע: טיפול במחלת הריאות הכרונית
חברת קמהדע עוסקת בפיתוח, ייצור ושיווק תרופות ייחודיות הניתנות בעירוי, בהזרקה או באינהלציה לשימושים מצילי חיים ובמצבי חירום רפואיים. החברה היא דואלית (סימול: KMDA) ונסחרת במקביל בנאסד"ק, זאת לאחר שגייסה כ-52 מיליון דולר. מוצר הדגל של קמהדע הינו ה-Glassia לטיפול במחלת הריאות הכרונית.
לקמהדע יש הסכם אסטרטגי עם חברת באקסטר האמריקנית לשיווק תרופת הגליסיה בארה"ב, כאשר תרופת הגליסיה עדיין לא אושרה ע"י ה-FDA.
תשלום חד-פעמי של באקסטר לקמהדע בסך של 4.5 מיליון דולר הביא את חברת הביומד, בניהולו של דוד צור, לרשום רווח של 900 אלף דולר ברבעון השני של 2013. במחצית השנייה של 2013 קמהדע צפויה להתחיל בניסוי שלב קליני 2 במוצר ה-AAT באמצעות משאף לטיפול בנפחת תורשתית בארה"ב, כאשר בתחילת שנת 2014 תוצאות הניסוי שלב 2-3 צפויות להתפרסם. מניית קמהדע זינקה ב-42% ונסחרת במחיר המשקף שווי שוק של 1.66 מיליארד שקל.
אקסלנז: בדיקה של הימצאות חיידק במערכת העיכול והכבד
אקסלנזהיא חברת ביומד נוספת שנשלטת ע"י מורי ארקין. אקסלנז מפתחת את מכשיר ה-Breath ID, שמבצע בדיקה אוטומטית רציפה ובזמן אמת של הימצאות חיידק ה-H.Pylori במערכת העיכול והכבד, על ידי אנליזה של תוצרי הנשימה. חיידק זה נמצא בקיבה ובתריסריון ואחראי לחלק ממקרי כיב הקיבה.
ביולי האחרון פירסמה אקסלנז תחזית אגרסיבית לשילוש מכירותיה ב-2015, כך שהיא צפויה לרשום מכירות של 83 מיליון שקל. זאת, באמצעות מעבר למתכונת של שיווק ישיר ומכירה ישירה של המכשיר ושל ערכות הבדיקה ע"י צוות מכירות אמריקני בארה"ב בראשות מנכ"ל החברה לורנס (לארי) כהן.
במאי האחרון קיבלה אקסלנז את אישור ה-FDA לשיווק מכשיר ה-Breath ID בארה"ב. בסוף חודש יולי גייסה אקסלנז 28.3 מיליון שקל בהנפקת מניות וכתבי אופציות, כאשר בעל השליטה מורי ארקין הזרים 10 מיליון שקל במסגרת ההנפקה. מניית אקסלנז זינקה ב-82% מתחילת השנה למחיר המשקף שווי שוק של 125 מיליון שקל.
אינטק פארמה: טכנולוגיית "אקורדיון" לשחרור תרופה במספר שלבים
חברת אינטק פארמהמהר החוצבים בירושלים עוסקת בפיתוח טכנולוגיה להשבחת פעילות של תרופות. חברות משביחות תרופות קיימות על מנת להגן על מוצריהן האתיים מפני תפוגת פטנט, כדי להרחיב את מגוון האינדיקציות שלהן מיועדות התרופות או כדי להשיק מוצר חדש מוגן פטנט ועדיף קלינית.
מסתבר שכ-40% מהמוצרים שהשיקו 50 יצרניות התרופות הגדולות בעולם בין השנים 2005-2005 היו השבחות של תרופות קיימות.
מרבית התרופות היום נספגות בגוף באופן מוגבל ולכן הן ניטלות מספר פעמים ביום. הפיתרון של אינטק פארמה הוא טכנולוגיית "אקורדיון" שבה התרופה משתחררת במספר שלבים ולא בבת אחת.
נשמע מדע בדיוני, אך גם על גיוון אימג'ינג חשבו כך בהתחלה. המשקיעים מאמינים בחברה וכך ללא הכנסות ועם הפסדים היא נסחרת בשווי של כרבע מיליארד שקל.
מזור רובוטיקה: רובוט שמסייע לבצע ניתוחים מורכבים
מזור רובוטיקהעוסקת בפיתוח ושיווק מיכשור רפואי לניתוחים. החברה מקיסריה מכרה מוצרים במחצית השנה בכ-11 מיליון דולר בלבד (עדיין מפסידה בשורה התחתונה) וכבר נסחרת בשווי של 209 מיליון דולר.
מזור טכנולוגיה היא הכוכבת של מניות הביומד השנה וגם הכוכבת של הבורסה עם זינוק מדהים של יותר מ-180% במניה מתחילת השנה וזינוק של 40% ב-12 החודשים האחרונים. המניה דואלית (סימול MZOR).
החברה פועלת בתחום הרובוטיקה מונחית ההדמיה שעיקרה הכוונה וניווט של כלים כירורגים בדיוק גבוה ובפולשנות מזערית. מוצר הדגל של החברה הוא רובוט בשם SpineAssist המסייע בניתוחים לעמוד השדרה. החברה מנסה לפתח את המוצר גם לניתוחי מוח ולאפליקציות כירורגיות נוספות.
כלל ביוטכנולוגיה: המשקיעים חולמים שאחת החברות בפורטפוליו תצליח
כלל ביוטכנו , חברה בת של כלל תעשיות, הנמצאת בשליטת לן בלווטניק, משקיעה במספר חברות ביומד בינהן די-פארם (54%) וביוקנסל (72%).
די פארם עוסקת במחקר ופיתוח תרופות לטפול במערכת העצבים המרכזית וביוקנסל עוסקת במחקר ופיתוח תרופות למחלות סרטניות.
בחודש ינואר קרסה מניית די פארם ב-85% ביום אחד לאחר שדיווחה על כישלון בניסויבמוצר הדגל שלה לטיפול בשבץ.
החברה משקיעה בעוד מספר חברות בהן: אנדרוממדה, גמידה-סל, מדיוונד, פוליהיל וקיורטק. בסך הכך נסחרת כלל תעשיות ביוטכנולוגיה בשווי של 840 מיליון שקל מתוך תקווה שאחת החברות שבהן היאט מוקשעת תצליח באחד הימים.
את המחצית הראשונה של השנה סיימה כלל ביוטכנולוגיה עם הכנסות של 4.4 מיליון שקל בלבד והפסד של 58 מיליון שקל.
כן פייט ביופרמה: ארבע בקשות ב-FDA
כן פייט ביופרמהמפתח תקווה עוסקת בפיתוח תרופות למחלות סרטניות ודלקתיות. החברה עדיין ללא הכנסות ונסחרת בשווי של 109 מיליון שקל.
בתחילת החודש הודיעה על גיוס 80 חולים לתרופה שלה לטיפול במחלת דלקת מפרקים שגרונית, מחלה כרונית אוטואימונית הפוגעת במפרקים וגורמת להריסתם.
לחברה יש ארבע בקשות ב-FDA: הראשונה - CF101 לטיפול בחולי פסוריאזיס (דרמטולוגיה), CF101 לטיפול בחולי דלקת מפרקים שגרונית (ריאומטולוגיה), CF101 לטיפול בחולי סינדרום העין היבשה (אופטלמולוגיה) ו-CF102 לטיפול בחולי סרטן הכבד (אונקולוגיה).
חשוב להבהיר כי בעל עניין נחשב מי שמחזיק ב-5% ויותר במניות של החברה ולכן סביר להניח שלמוסדיים אחזקות נוספו, אך מתחת ל-5% ולכן אין על כך גילוי באתר הבורסה.
החזקות המוסדיים במניות הביומ
הודעות חשובות
מתחת למיתות
איש זקן ישב בצד הדרך ומכר אבטיחים.
מנחם היום, 08:04השלט עם המחיר היה פשוט וברור:
אחד ב-3 דולר, שלושה ב-10 דולר.
בחור צעיר ניגש, דפק על כמה אבטיחים,
בחר אחד ומסר למוכר 3 דולר עבור אחד.
הזקן לקח את הכסף...