המשך ניסוי:
P1100 מחיר 2720 ש"ח
C1100 מחיר 2660 ש"ח
סה"כ השקעה: 5380 ש"ח
בנתיים השוק לא היה תנודתי. נראה מה יהיה מחר כאשר האירופאים יחזרו...
המשך ניסוי:
P1100 מחיר 2720 ש"ח
C1100 מחיר 2660 ש"ח
סה"כ השקעה: 5380 ש"ח
בנתיים השוק לא היה תנודתי. נראה מה יהיה מחר כאשר האירופאים יחזרו...
ערך האוכף הקנוי מאתמול: 5960 ש"ח
רווח של 10% (!)
מעניין. הא?
לא מפתיע לאחר ירידה של כ 2% + סטיות עולות.
מעניין מה יקרה לאוכף שתקנה היום אם השוק ירגע קצת.
אגב,
אתה מבצע את החישוב בשעות מסויימות (לדוגמא - תמיד קונה בסוף יום ובודק רווחיות כלשהיא במהלך היום) או שהשעות הן שרירותיות?
אני "קונה" בסוף היום, ו"מוכר" מתי שבאמת הייתי מוכר באמצע היום (זמן כתיבת ההודעה).
קניית (כמעט) אוכף של סוף יום:
P1080 - מחיר 2500 ש"ח
C1090 - מחיר של 2600 ש"ח
סה"כ השקעה: 5100 ש"ח
תוצאות הניסוי התיאורטי להיום:
P1080 מחיר של 3160 ש"ח
C1090 מחיר של 2000 ש"ח
סה"כ 5160 ש"ח. רווח קטנצ'יק. למעשה 0% כי בפועל יש עוד ענייני קניה/מכירה.
מסקנה בנתיים: כלל אצבע יכול להיות שצריך תנועה של יותר מ 1% (כאשר יורדים) על מנת להרוויח.
אני אנסה לקחת את זה צעד קדימה.פורסם במקור על ידי דמי כיס
בעליות - מפסידים בגלל ס"ת
בדשדוד - מפסידים בגלל טטא
בירידות עד אחוז גם לא מרוויחים.
רק בירידות חדות או בירידות מתמשכות מרוויחים.
לדעתי הסיכויים פה לא לטובת מי שקונה אוכף אלא דווקא מי שכותב.
כנראה בגלל זה שחקנים מאוד אוהבים להתחיל את החודש באוכף כתוב על הסטרייק.
מסכימה לגמרי עם המסקנות של dfrog
מניסוי שלי על כתיבת אוכף - ממש לפני יומיים - נסגר ברווח של 30%.
כמובן צריך גם לחפש מחירים טובים.
עדיין אין לי מסקנות חד משמעיות מזה - כי לא יצא לי לתקן אותו (הרווח הגיע מהר מידי )
R
המשך ניסוי:
C1070 - מחיר 2660 ש"ח
P1070 - מחיר 2640 ש"ח
סה"כ: 5300 ש"ח.
יש משהו לא מדוייק בניסוי ואציין 3 נקודות:
1. אוכף קנוי בסטיה סביב 30 עם סקיו מטפס, צפוי להניב בהגדרה רווח. השאלה היא כמובן אם תסגרו בזמן או לאו אבל בגדול שבועיים ראשונים במצב שתארתי הסבירות לשוק עומד אפסית. תזכרו רק שהשוק הנוכחי אינו בהכרח מייצג.
2. נקודה שניה הנגזרת מנקודה ראשונה: קיים פקטור דלתא/תטא. במלים פשוטות שבועיים ראשונים זה יעבוד, בשבוע השלישי הסבירות יורדת משמעותית ואילו בשבוע הרביעי הסבירות מהותית לרעת רוכש האוכף. הסיבה היא שככל שאנו מתקדמים פקטור התטא עולה על הדלתא ואז מה שהספיק בתנועה של חצי אחוז מחייב היום אחוז ויותר.
3. למה לא להוסיף לניסוי משהו שיעוות לטובתכם את הסיכוי?! תכתוב CALL+PUT רחוקים מאוד שאינם משמעותיים, ועדיף אף רחוקים מאוד מאוד, מה שיצמצם את הנזק ויגדיל את הסבירות גם בשבוע שלישי. כתיבה זו גם לא לא מצריכה בטחונות כמובן.
אוכף קנוי בשבוע אחרון, בכסף, הוא האוכף הקנוי הטוב ביותר שיש. מטעמי יחס גמא/תטא.
הגמא כל כך גבוהה, שכל שינוי מהכסף, מיד יגרום לירידה משמעותית בדלתא של הרגל המפסידה, ועליה משמעותית בדלתא של הרגל המרוויחה.
כמובן שהתטא היא המקסימלית האפשרית, אבל זה זניח במשמעות שלו לעומת הגמא. כלומר, בסוף יום שני בשבוע פקיעה למשל, אם חזויים זעזועים בארה"ב, גם אם הסטייה בארץ אמורה לגלם אותם, אוכף קנוי בכסף שימומש למחרת על הבוקר, יוכל להפסיד תטא 3 חודשים, ואז תבוא תנודה בחודש הרביעי שתחזיר את כל ההפסדים בריבית דה ריבית.
לא בכדי תמצא את המונח אלפא באתרי אופציות בחו"ל שמתייחס לגמא מול תטא, ולא תמצא שום התייחסות לדלתא מול תטא.
הרשאות
הגב עם ציטוט