x


wlbaner
bbbaner


probaner
SMS Live
AmalotBanner
taxbaner
מציג תוצאות 1 עד 8 מתוך 8

נושא: שאלה לשחקן מעוף על בזן.

  1. #1
    משתמש מכור
    תאריך הצטרפות
    24.02.2009
    הודעות
    389
    תיק המניות שלי
    האסטרטגיות שלי (0)
    ZeroSum (0) 

    שאלה לשחקן מעוף על בזן.

    לגבי בזן,
    פרט להפסד חשבונאי על המלאי של הנפט שהם מחזיקים לעבודה שוטפת,
    יש איזהשהיא סיבה שהמשבר הכלכלי יפגע ברווחים שלהם באופן מהותי?
    ההנחה שלי היא שאם הנפט עולה או יורד זה לא בהכרח אומר שמרווח הזיקוק קטן או גדל.
    החברה נסחרת כרגע במכפיל רווח של 6+- ומהסתכלות בהיסטוריה הרווח הזה מחולק כדיבידנדים.
    מה דעתך על החזקה לטווח הבינוני (מספר שנים.) של בזן כרגע, תוך הסתמכות על דיבידנדים עתידיים כמקור רווח יחסית סולידי.
    מבלי לצפות ששאר המנייה ישתנה באופן דרמטי בזמן הקרוב.

  2. #2
    משתמש פעיל
    תאריך הצטרפות
    12.12.2008
    הודעות
    17
    תיק המניות שלי
    האסטרטגיות שלי (0)
    ZeroSum (0) 

    Re: שאלה לשחקן מעוף על בזן.

    גילגה .
    אני חושב שבזן תהיה כדאית אחרי פרסום הדוחות , יש לקחת בחשבון שהחברה רכשה מלאי נפט עצום , ולא צפתה את ירידת המחיר של הנפט הגולמי ולכן יוצא מצב בו הם רכשו נפט גולמי בפי 3 יותר מאשר מחיר השוק , ולכן רק אחרי סוף השנה נוכל לדעת כמה עמוק הם בבוץ !!! ( מבחינת המלאים ).

    אשמח כמובן לשמוע את חוו"ד של ידינו שחקן מעוף.

  3. #3
    משתמש מכור
    תאריך הצטרפות
    29.07.2009
    הודעות
    134
    תיק המניות שלי
    האסטרטגיות שלי (0)
    ZeroSum (0) 

    Re: שאלה לשחקן מעוף על בזן.

    לפי מה שאני הבנתי, בזן לא רכשה "מלאי עצום" אלא קצת יותר ממה שהיא זקוקה לו לצורך תפעול שוטף.
    הבעיה של בזן היא הנפילה בביקוש לנפט ומוצריו. דוקא בעת ירידת מחירים מרווחי הזיקוק אמורים לעלות, מה שלא קורה בפועל עקב הנפילה בביקוש.
    לגבי דיבדנדים - כשרווחי החברה יורדים גם הדיבדנדים לבעלי המניות יורדים.
    גם אני אשמח לשמוע חוו"ד נוספות.

  4. #4
    משתמש מכור
    תאריך הצטרפות
    24.02.2009
    הודעות
    389
    תיק המניות שלי
    האסטרטגיות שלי (0)
    ZeroSum (0) 

    Re: שאלה לשחקן מעוף על בזן.

    מצד שני הם גם צריכים פחות כסף עכשיו כדי לחדש את המלאי ככה שאני לא דואג להם. (לא בגלל ירידת ערך מלאי.)

  5. #5

    Re: שאלה לשחקן מעוף על בזן.

    בזן שלכאורה היתה אמורה להיות אחת המרויחות הגדולות מירידה במחיר הנפט
    נפגעה בצורה קשה ביותר. מרווחי הזיקוק לא רק שלא עלו אלא אף ירדו כשאחת הסיבות
    העקיפות היא כמובן הירידה בביקוש כתוצאה מהמיתון והערכה כי בתקופה זו תיקטן
    צריכת הנפט.
    מבחינת דיבידנדים - לבזן היסטוריה ארוכה ויפה של חלוקת דיבידנדים אך אני לא בטוח
    בעקבות הירידה ברווח, שהיא תמשיך לחלקם ובכל מקרה הם לא יהיו בשיעור החלוקה הקודם.
    האם לקנות לכמה שנים?
    הערכות בדבר מיתון עדין איתנו והערכות בנוגע למשך הזמן שיקח להתאושש ממנו רק הולכות
    מדחי לדחי. המרווחים עצמם לא עושים רושם שיעלו בקרוב, ודיבידנד בפני עצמו אינו סיבה לקנית
    מניה. מכיוון שכך, אני לא מוצא סיבה להיכנס למניה במצב הנוכחי לפחות לא בחודשים הקרובים.
    חשוב לי שוב לציין, שבזן מהווה את אחד האבסורדים הגדולים בשוק ההון והיא דוגמא לכמה לפעמים
    קשה לחזות את ההתפתחויות בשוק. אם הייתם מגיעים למנהלי השקעות לפני שנה ואומרים שמחיר הנפט
    יהיה באיזור 30$ לחבית, תהיו בטוחים שכולם היו מתנפלים על המניה.

  6. #6
    משתמש מכור
    תאריך הצטרפות
    24.02.2009
    הודעות
    389
    תיק המניות שלי
    האסטרטגיות שלי (0)
    ZeroSum (0) 

    Re: שאלה לשחקן מעוף על בזן.

    תודה על ההמלצה,
    אני אחכה לראות עוד דוחות כלכליים.

  7. #7
    משתמש מכור
    תאריך הצטרפות
    24.02.2009
    הודעות
    389
    תיק המניות שלי
    האסטרטגיות שלי (0)
    ZeroSum (0) 

    Re: שאלה לשחקן מעוף על בזן.

    יצאתי היום,
    75 אחוזי רווח בחצי שנה.
    ההשקעה הכי טובה שלי so far.

  8. #8
    משתמש מכור
    תאריך הצטרפות
    24.02.2009
    הודעות
    389
    תיק המניות שלי
    האסטרטגיות שלי (0)
    ZeroSum (0) 

    Re: שאלה לשחקן מעוף על בזן.

    אגב לכל המתענניינים, לאחרונה המנייה שברה דשדוש בין 160 ל 170 אגורות,
    ולדעתי בעלייה בטווח הקרוב לפחות.

    אשמח לשמוע מה אתם חושבים עליה עכשיו בלי קשר, בשער של 175 +-
    עם מחירי נפט שניראה שעולים.
    ככה שבמקום 'הפסד חשבונאי' ששלח אותה בעבר אולי ניראה קצת רווחים חשבונאים.

הרשאות

  • אתה לא יכול לפרסם נושאים חדשים
  • אתה לא יכול לפרסם תגובות
  • אתה לא יכול לצרף קבצים להודעותיך
  • אתה לא יכול לערוך את הודעותיך
  •  
מידע ונתוני מסחר -למשתמשים מחוברים בלבד. הרשמה/התחברות
תגובה חדשה בתיק המניות שלך:

מאת:
.
לצפיה בתגובות עבור לתיק המניות.