חלוקת דבידנד

[Mr.Green]

היי רועי,
עוד שאלה של מתחיל:
מה קורה בחלוקת דיבידנד?

[Roybe]

בקשר למה זה נכתב ? אל תחסוך עלינו במילים..תן את כל השאלה: 'מה קורה בחלוקת הדיבידנד כאשר....?'

[Mr.Green]

אחדד את הכוונה:
אם אני מחזיק בתעודת סל מניות, ואחת או יותר מחברות מחלקות דיבידנד,
האם התעודה מושפעת?
לדוגמא, אם יש לי תעודה על ת"א 25, בזק מחלקת דיבדנד. האם התעודה תושפע מזה?

[Roybe]

הדבר תלוי ב-2 דברים: 1. סוג המדד. 2. סוג התעודה.
ספציפית לגבי השאלה שלך, החל מינואר 2009, הפכו כל המדדים בישראל (וביניהם מדד ת"א 25) להיות מתואמי תשואה ברוטו. הדבר אומר שחישוב מחיר המדד לוקח בחשבון את כל הדיבידנדים המחולקים ברוטו (ללא ניכוי מס), ולמעשה 100% מהדיבידנדים ברוטו מתומחרים בשער המדד ובהתאם במחיר תעודות סל.

אזהרה: אני מדגיש שמדובר על המדדים בארץ המחושבים ע"י הבורסה, ולא על התעודות, כי למשל תעודות על מדדים בחו"ל צריך לבחון באופן ספציפי לפי 2 הקריטריונים שאמרתי לך: סוג המדד וסוג התעודה. אז התשובה לשאלתך היא שהדיב' יצבר במחיר התעודה.

דוגמא נוספת: מדד ה- S&P 500 למשל הוא מדד מחיר, כלומר, בעת חלוקת דיבידנד ע"י אחת החברות מחיר המדד ירד. ישנן תעודות שיחלקו לך את הדיבידנד שנצבר כל תקופה (למשל רבעון) וישנם תעודות שישקיעו בחזרה את הדיבידנד בתעודה.


מקווה שזה עזר לך קצת יותר טוב להבין את ההשפעה האפשרית של הדיבידנד על התעודות..


הכותב הינו עובד של קבוצת תכלית תעודות סל. הכותב אינו בעל רישיון יועץ השקעות על פי חוק הסדרת העיסוק בייעוץ השקעות, בשיווק השקעות ובניהול תיקי השקעות, תשנ"ה-1995. הכותב עשוי להחזיק בניירות ערך ו/או הנכסים הפיננסייםהנזכרים בהודעותיו. אין לראות באמור משום ייעוץ השקעות ו/או שיווק השקעות ו/או ייעוץ מכל סוג שהוא לרכישה ו/או החזקה של ניירות ערך ו/או נכס פיננסי המתוארים בהן או המלצה להשקעה באפיקים ספציפיים. המידע הינו לידיעה ואינו מהווה תחליף לייעוץ מקצועי המתחשב בצרכים המיוחדים של כל אדם, וכל העושה שימוש בו, עושה זאת על אחריותו בלבד.