אפקט ינואר - פיקציה עיתונאית או עובדה סטטיסטית ?

[elmn48]

בשיחה היום עם יועץ ההשקעות בבנק
הוא המליץ למכור את כל המניות,תעודות סל וכ'ו שנמצאות ברווח
משני טעמים
האחד לצמצם את שיעור המס
השני "תחושה" שעומד לבוא גל ירידות
כך שלדעתו עדיף לשבת על הגדר עד אמצע ינואר ואז לחזור.
אשמח לשמוע דעתך על שני האספקטים

אתחיל מהסוף:
אני לא מתמודד עם תחושות אלא עם עובדות. גם לי יש תחושה שעומד להגיע גל ירידות, אבל העיתוי הוא הרלוונטי. עד אז אפשר לעשות עוד אחוזים רבים, מה עוד שלא כל השוק מגיב באותו זמן ובאותה עוצמה. בהחלט ניתן לראות מניות היורדות כשהשוק עולה ולהיפך - כאלה שעולות ללא גבולות כשהשוק יורד.

Timing is money

לשאלת המס:
אם יש לך הפסדים השנה, ואתה רוצה לקזז אותם כנגד הרווחים שיש לך בתיק, ההמלצה נכונה. לא ניתן לקזז "רווח תיאורטי" אלא לאחר שמומש בפועל.
אם אין לך הפסדים, אין טעם במהלך, שכן לא ניתן להעביר רווחים משנה לשנה ולקזז בשנה הבאה את הרווח של השנה כנגד הפסד שיווצר (אם בכלל) בשנת 2010.
בכל מקרה רצוי לעשות תכנון מס ולמכור רק מה שדרוש לצורך קיזוז ההפסד ("מגן מס").

בהצלחה,

רונן

רונן שלום.

שוב תודה על הכל, תשובות, הסברים.
הסבלנות ראוייה להערכה.

יש לי שאלה. מקווה לקבל עליה תשובה.
ניסיתי גם בפורומים אחרים.

מכרתי נייר בהפסד במהלך השנה ועכשיו אני צריך לבצע מכירת נייר ברווח כדי לקזז את ההפסד שנוצר במהלך השנה.

אלא שהנייר עם הרווח נוצר בשתי קניות שונות.
לדוגמא: על הקנייה הראשונה יש רווח של 50%.
על הקניה השניה והמאוחרת יש רווח של 25%.

בהנחה שמספיק למכור רק חלק קטן מהנייר

האם הקיזוז יתבצע מהקנייה הראשונה או מהמאוחרת???

כדי לא להעמיס על הפורום והמיילים אני מודה לך כבר עכשיו.

ותודה לכולם על המידע הרב ש"נזרק" פה בפורומים השונים.

תודה: איתן