מספר שאלות "לימודיות" על אופציות

1. נאמר בספר של רפאל אלדור על אופציות שכאשר הריבית במשק עולה מחיר אופציות CALL (על המדד למשל) עולה ומחיר אופציות PUT בד"כ ירד. מדוע זה כך ?

2. כיצד מחושבת סטיית התקן של המניה ?

חיפוש קצר בגוגל

סטיית תקן מהי ? במילה אחת – תנודתיות. במשפט: המרחק הממוצע מהשער הממוצע. בעצם מגלמת סטיית התקן וודאות או אי וודאות שמונעת על ידי פאניקה, אופוריה או קונצנזוס ובאה לידי ביטוי בתנודה או בחוסר תנודה.
http://www.brokertop.net/articles.asp?c ... cle_id=190

לגבי הריבית , אני לא מומחה , אבל לדעתי :
כשאתה קונה CALL אתה רוכש אופציה לקנות את הנכס בעתיד במחיר שנקבע מראש.
נניח שהאפוציה פוקעת עוד שנה , אז את הכסף שאתה מיעד לקניה בעוד שנה , אתה יכול לשים בינתיים בבנק ולקבל ריבית , ולכן אם הריבית יותר גבוהה , המחיר שיבקשו ממך עבור האופציה יותר גבוהה .

אבל לדעתי הריבית לא משחקת כל כך תפקיד באופציות מעו"ף בגלל שהם מאוד קצרות (בין חודש לשלושה).

היי,

לגבי הריבית ההסבר שניתן מדויק , יש הטוענים שבדר"כ גם מחירן של אופציות PUT יעלה ( עקב השפעת גובה הריבית בשוק על ההשקעה במניות ).

לגבי סטיית התקן זה כמעט מדויק , מפני שאופן חישוב סטיית התקן איננה בדיוק ע"י המרחק הממוצע , אלא יותר חישוב פיזור הנתונים מהממוצע .
אם מעניין אותך להבין איך סטיית תקן מחושבת :
http://he.wikipedia.org/wiki/%D7%A1%D7% ... 7%A7%D7%9F