אסטרטגית ינואר !

בוקר טוב.
לאחר תנועה עקבית של כ 60 נקודות בשלושה ימי מסחיר, נדמה כי אנו רואים רגיעה מסויימת ואולי אף צפי תיקון קל ביחס למדד הנוכחי.
לא שינוי מגמה, בטח לא כשוול סטריט התעוררה ותיקנה, אבל מיצוי המהלך הירוק ומער לדשדוש של עד 1% לכיוון, מה שמאפשר לנו בשל המרחק מפקיעה לנצל המצב לאסטרטגיה רגועה ומתמשכת.

הפרמטרים החשובים:

• סבירות להדרדרות בטחונית – ספק אם זו תתרחש עד הפקיעה ולכן אין זה רלונטי אלא רק בשבוע החותם את החודש. בו זמנית איננו רואים מצב בו הפסקת אש עם חמאס משפיעה על השוק.
• ציבור – דוחף ודוחף וכל עוד וול סטריט לא נסוגה והדבר בא לידי ביטוי בארביטראז לא נראה מהלך ממשי מטה.
• אגח ארה"ב - חוזר למרכז הבמה עם 4.6% . לא סיפור גדול בינתיים אבל לחלוטין מנוגד למגמה הכללית בשוק ונזכיר כי פעמים אחרונות זה היה הבלם המרכזי לעליות מעבר לים.
• סגירות בגבוה יומי - וול סטריט נחלשת וראינו זאת גם אתמול (6.1) עם סגירה נאה אמנם אך רחוקה מגבוה יומי. המומנטום לא התסיים אבל הוא דועך.
• סטית תקן –כעת עומדת על 12% שכמובן משקפים יציבות והמשך עליה קלה.
• ריבית – אינה מהווה פרמטר רלוונטי לחודש זה.
• דולר / שקל – צפוי להתאושש במהלך החודש ואנו מצפים לסביבות 3.7 לכל הפחות. מספקר תמיכה דואלית של כ 1%.
• שחקני מעוף – חודש שעבר עבדנו בהיקפים נמוכים. גם החודש אין ממש הזדמנות כתיבה מסיבית ועל אף שתהא הטיה ברורה מטה הכמויות הנמוכות מוציאות את הכותבים מעניין במחצית הראשונה של החודש.

האסטרטגיה:
קנית CALL 2510 (שבועי 9.1) - עלות נוכחית 15 ש"ח.
כתיבת CALL 2480 - תקבול נוכחי 1000 ש"ח.
כתיבת PUT 2400 - תקבול נוכחי 510 ש"ח.
קנית PUT 2370 (שבועי 9.1) - עלות נוכחית 7 ש"ח.

שימו לב, האסטרטגיה לפי מדד 2454.31. נא לערוך התאמות כנדרש.

הנחת העבודה היא יציבות ותנועות מדודות למה שלו התרגלנו בימים האחרונים. ההטיה הקלה מטה נובעת אך ורק מכך שהסטיה כה נמוכה עד כי גם מהלך של אחוז מטה יכול להוביל למצב בו התיקרות הפרמיה (בשוקת מאוזנת)
תוביל להיעדר שחיקה.

בהצלחה !

2438.59 ; 9:58


בוקר טוב,
לאחר הפקיעה נשלים ההגנות השבועיות.


התיקון:
קנית CALL 2510 (שבועי 12.1) - עלות נוכחית 3 שח
קנית PUT 2370 (שבועי 12.1) - עלות נוכחית 6 שח


פקיעת CALL 2510 (שבועי 9.1) - נרכש בעלות 15 ומחירו בפקיעה 0 שח = הפסד 15 שח
פקיעת PUT 2370 (שבועי 9.1) - נרכש בעלות 7 ומחירו בפקיעה 0 שח = הפסד 7 שח


זהו תיקון ראשון לפוזיציה וכעת היא עוברת להפסד של 20 שח.


המשך יום טוב.

2453.92 ; 10:06

בוקר טוב,
לאחר הפקיעה נשלים ההגנות השבועיות.

התיקון:
קנית CALL 2510 (שבועי 14.1) - עלות נוכחית 24 שח
קנית PUT 2370 (שבועי 14.1) - עלות נוכחית 12 שח

פקיעת CALL 2510 (שבועי 12.1) - נרכש בעלות 3 ומחירו בפקיעה 0 שח = הפסד 3 שח
פקיעת PUT 2370 (שבועי 12.1) - נרכש בעלות 6 ומחירו בפקיעה 0 שח = הפסד 6 שח

עד כה האסטרטגיה הייתה ב 20 ₪ הפסד וכעת היא עוברת להפסד של 30 ₪.

המשך יום טוב.

10:04 ; 2468.74

בוקר טוב,
לאחר הפקיעה נשלים ההגנות השבועיות.

התיקון:
קנית CALL 2510 (שבועי 16.1) - עלות נוכחית 140 שח
קנית PUT 2370 (שבועי 16.1) - עלות נוכחית 6 שח

פקיעת CALL 2510 (שבועי 14.1) - נרכש בעלות 24 ומחירו בפקיעה 0 שח = הפסד 24 שח
פקיעת PUT 2370 (שבועי 14.1) - נרכש בעלות 12 ומחירו בפקיעה 0 שח = הפסד 12 שח

עד כה האסטרטגיה הייתה ב 30 ₪ הפסד וכעת היא עוברת להפסד של 65 ₪.

המשך יום טוב.

10:13 ; 2523.86

בוקר טוב,
לאחר הפקיעה נבצע התאמות לספוט הנוכחי.

התיקון:
קנית CALL 2480 (ינואר) - נכתב בתקבול 1000 שח ומחירו כעת 2840 שח = הפסד 1840 שח
קנית PUT 2400 (ינואר) - נכתב בתקבול 200 שח ומחירו כעת 100 שח = רווח 410 שח
קנית CALL 2570 (שבועי 19.1) - עלות נוכחית 62 שח
כתיבת CALL 2540 (ינואר) - תקבול נוכחי 960 שח
כתיבת PUT 2470 (ינואר) - תקבול נוכחי 360 שח
קנית PUT 2440 (שבועי 19.1) - עלות נוכחית 5 שח

פקיעת CALL 2510 (שבועי 16.1) - נרכש בעלות 140 ומחירו בפקיעה 0 שח = הפסד 140 שח
פקיעת PUT 2370 (שבועי 16.1) - נרכש בעלות 6 ומחירו בפקיעה 0 שח = הפסד 6 שח

עד כה האסטרטגיה הייתה ב 65 ₪ הפסד וכעת היא עוברת להפסד של 1,120 ₪.

המשך יום טוב.

10:00 ; 2530.41

בוקר טוב,
לאחר הפקיעה נבצע התאמות לספוט הנוכחי.

התיקון:
קנית PUT 2470 (ינואר) - נכתב בתקבול 360 שח ומחירו כעת 210 שח = רווח 150 שח
קנית CALL 2570 (שבועי 21.1) - עלות נוכחית 80 שח
כתיבת PUT 2500 (ינואר) - תקבול נוכחי 460 שח
קנית PUT 2470 (שבועי 21.1) - עלות נוכחית 20 שח

פקיעת CALL 2570 (שבועי 19.1) - נרכש בעלות 62 ומחירו בפקיעה 0 שח = הפסד 62 שח
פקיעת PUT 2470 (שבועי 19.1) - נרכש בעלות 5 ומחירו בפקיעה 0 שח = הפסד 5 שח

עד כה האסטרטגיה הייתה ב 1,120 ₪ הפסד וכעת היא עוברת להפסד של 1,040 ₪.

המשך יום טוב.

10:06 ; 2543.28

בוקר טוב,
לאחר הפקיעה נבצע התאמות לספוט הנוכחי.

התיקון:
קנית CALL 2570 (שבועי 23.1) - עלות נוכחית 145 שח
קנית PUT 2470 (שבועי 23.1) - עלות נוכחית 18 שח

פקיעת CALL 2570 (שבועי 21.1) - נרכש בעלות 80 ומחירו בפקיעה 0 שח = הפסד 80 שח
פקיעת PUT 2470 (שבועי 21.1) - נרכש בעלות 20 ומחירו בפקיעה 0 שח = הפסד 20 שח

עד כה האסטרטגיה הייתה ב 1,040 ₪ הפסד וכעת היא עוברת להפסד של 1,140 ₪.

המשך יום טוב.

10:04 ; 2536.31

בוקר טוב,
לאחר הפקיעה נשלים ההגנות.

התיקון:
קנית CALL 2570 (שבועי 26.1) - עלות נוכחית 30 שח
קנית PUT 2470 (שבועי 26.1) - עלות נוכחית 17 שח

פקיעת CALL 2570 (שבועי 23.1) - נרכש בעלות 145 ומחירו בפקיעה 0 שח = הפסד 145 שח
פקיעת PUT 2470 (שבועי 23.1) - נרכש בעלות 18 ומחירו בפקיעה 0 שח = הפסד 18 שח

עד כה האסטרטגיה הייתה ב 1,140 ₪ הפסד וכעת היא עוברת להפסד של 1,300 ₪.

המשך יום טוב.

10:04 ; 2512.26

בוקר טוב,
לאחר הפקיעה נשלים ההגנות.

התיקון:
קנית CALL 2540 (ינואר) - נכתב בתקבול 960 ומחירו כעת 220 שח = רווח 800 שח
קנית CALL 2550 (שבועי 28.1) - עלות נוכחית 46 שח
כתיבת CALL 2520 (ינואר) - תקבול נוכחי 530 שח
קנית PUT 2470 (שבועי 28.1) - עלות נוכחית 46 שח

פקיעת CALL 2570 (שבועי 26.1) - נרכש בעלות 30 ומחירו בפקיעה 0 שח = הפסד 30 שח
פקיעת PUT 2470 (שבועי 26.1) - נרכש בעלות 17 ומחירו בפקיעה 0 שח = הפסד 17 שח

עד כה האסטרטגיה הייתה ב 1,300 ₪ הפסד וכעת היא עוברת להפסד של 610 ₪.

המשך יום טוב.

11:43 ; 2477.7

צהרים טובים,
נרחיק את צד ה PUT תוך רכישת הגנה בחודש העוקב ונגדיל את הפרמיה ע"י קידום הצד העליון.

התיקון:
מכירת CALL 2550 (שבועי 28.1) - נרכש בעלות 46 ומחירו כעת 5 שח = הפסד 41 שח
קנית CALL 2520 (ינואר) - נכתב בתקבול 530 שח ומחירו כעת 86 שח = רווח 444 שח
קנית PUT 2500 (ינואר) - נכתב בתקבול 460 שח ומחירו כעת 1270 שח = הפסד 810 שח
מכירת PUT 2470 (שבועי 28.1) - נרכש בתקבול 46 שח ומחירו כעת 270 שח = רווח 224 שח

קנית CALL 2520 (שבועי 28.1) - עלות נוכחית 16 שח
כתיבת CALL 2490 (ינואר) - תקבול נוכחי 400 שח
כתיבת PUT 2470 (ינואר) - תקבול נוכחי 470 שח
קנית PUT 2440 (פברואר) - עלות נוכחית 1100 שח

עד כה האסטרטגיה הייתה ב 610 ₪ הפסד וכעת היא עוברת להפסד של 790 ₪.


המשך יום טוב.

10:15 ; 2466.15

בוקר טוב,
לאחר הפקיעה נשלים ההגנות.

התיקון:
קנית CALL 2520 (ינואר) - עלות נוכחית 40 שח

פקיעת CALL 2520 (שבועי 28.1) - נרכש בעלות 16 ומחירו בפקיעה 0 שח = הפסד 16 שח

עד כה האסטרטגיה הייתה ב 790 ₪ הפסד וכעת היא עוברת להפסד של 805 ₪.

המשך יום טוב.

17:27 ; 2474.64

צהרים טובים,
אין לנו עניין להיכנס לפקיעה עם הפוזיציה, אלא לגלגל לשבועי הקרוב.

התיקון:
מכירת CALL 2520 (ינואר) - נרכש בעלות 40 ומחירו כעת 8 שח = הפסד 32 שח
קנית CALL 2490 (ינואר) - נכתב בתקבול 400 ומחירו כעת 58 שח = רווח 342 שח
קנית PUT 2470 (ינואר) - נכתב בתקבול 470 שח ומחירו כעת 170 שח = רווח 300 שח


קנית CALL 2520 (שבועי 2.2) - עלות נוכחית 42 שח
כתיבת CALL 2490 (שבועי 2.2) - תקבול נוכחי 300 שח
כתיבת PUT 2470 (שבועי 2.2) - תקבול נוכחי 480 שח


עד כה הפוזיציה הייתה בהפסד של 805 ₪ וכעת היא עוברת להפסד של 195 ₪.


המשך יום טוב.

15:21 ; 2445.67

צהרים טובים,
הירידה במדד מאפשרת לנו לצבור תקבול ע"י העברת הכתיבה העליונה לחודשית.

התיקון:
קנית CALL 2490 (שבועי 2.2) - נכתב בתקבול 300 ומחירו כעת 16 שח = רווח 284 שח
כתיבת CALL 2490 (פברואר) - תקבול נוכחי 1270 שח

עד כה הפוזיציה הייתה בהפסד של 195 ₪ וכעת היא עוברת לרווח של 90 ₪.

המשך יום טוב.

2446.65 ; 10:25

בוקר טוב,
לאחר הפקיעה נשלים הפוזיציה תוך התאמת צד ה PUT לספוט.

התיקון:
קנית CALL 2520 (שבועי 4.2) - עלות נוכחית 4 שח
כתיבת PUT 2440 (שבועי 4.2) - תקבול נוכחי 410 שח
קנית PUT 2410 (פברואר) - עלות נוכחית 1030 שח
מכירת PUT 2440 (פברואר) - נרכש בעלות 1100 שח ומחירו כעת 1580 שח = רווח 480 שח

פקיעת CALL 2520 (שבועי 2.2) - נרכש בעלות 17 ומחירו בפקיעה 40 שח = הפסד 40 שח
פקיעת PUT 2470 (שבועי 2.2) - נכתב בתקבול 240 ומחירו בפקיעה 1717 שח = הפסד 1247 שח

עד כה האסטרטגיה הייתה ב 90 ₪ רווח וכעת היא עוברת להפסד של 720 ₪.


המשך יום טוב.

2459.99 ; 9:57

בוקר טוב,
לאחר הפקיעה נשלים הפוזיציה.

התיקון:
קנית CALL 2520 (שבועי 6.2) - עלות נוכחית 350 שח
כתיבת PUT 2490 (שבועי 6.2) - תקבול נוכחי 135 שח
קנית PUT 2460 (פברואר) - עלות נוכחית 810 שח
מכירת PUT 2410 (פברואר) - נרכש בעלות 1030 שח ומחירו כעת 370 שח = הפסד 660 שח

פקיעת CALL 2520 (שבועי 4.2) - נרכש בעלות 22 ומחירו בפקיעה 0 שח = הפסד 22 שח
פקיעת PUT 2440 (שבועי 4.2) - נכתב בתקבול 230 ומחירו בפקיעה 0 שח = רווח 230 שח

עד כה האסטרטגיה הייתה ב 315 ₪ הפסד וכעת היא עוברת להפסד של 770 ₪.


המשך יום טוב.

2512.2 ; 10:07

בוקר טוב,
לאחר הפקיעה נשלים הפוזיציה תוך התאמת הצד תחתון למדד הנוכחי.

התיקון:
קנית CALL 2520 (שבועי 9.2) - עלות נוכחית 350 שח
כתיבת PUT 2490 (שבועי 9.2) - תקבול נוכחי 135 שח
מכירת PUT 2410 (פברואר) - נרכש בעלות 1030 שח ומחירו כעת 370 שח = הפסד 660 שח
קנית PUT 2460 (פברואר) - עלות נוכחית 810 שח

פקיעת CALL 2520 (שבועי 6.2) - נרכש בעלות 22 ומחירו בפקיעה 0 שח = הפסד 22 שח
פקיעת PUT 2440 (שבועי 6.2) - נכתב בתקבול 230 ומחירו בפקיעה 0 שח = רווח 230 שח

עד כה האסטרטגיה הייתה ב 315 ₪ הפסד וכעת היא עוברת להפסד של 770 ₪.


המשך יום טוב.

2482.79 ; 10:01

בוקר טוב,
לאחר הפקיעה נשלים הפוזיציה תוך התאמת הצד תחתון למדד הנוכחי.

התיקון:
קנית CALL 2520 (שבועי 11.2) - עלות נוכחית 70 שח
כתיבת PUT 2480 (שבועי 11.2) - תקבול נוכחי 410 שח
מכירת PUT 2460 (פברואר) - נרכש בעלות 810 שח ומחירו כעת 1100 שח = רווח 290 שח
קנית PUT 2450 (פברואר) - עלות נוכחית 920 שח

פקיעת CALL 2520 (שבועי 9.2) - נרכש בעלות 350 ומחירו בפקיעה 0 שח = הפסד 22 שח
פקיעת PUT 2490 (שבועי 9.2) - נכתב בתקבול 135 ומחירו בפקיעה 120 שח = רווח 230 שח

עד כה האסטרטגיה הייתה ב 770 ₪ הפסד וכעת היא עוברת להפסד של 815 ₪.


המשך יום טוב.

2503.71 ; 10:02

בוקר טוב,
נשלים את האופציות שפקעו ללא שינוי בסטרייק.

התיקון:
קנית CALL 2520 (שבועי 13.2) - עלות נוכחית 230 שח
כתיבת PUT 2480 (שבועי 13.2) - תקבול נוכחי 280 שח

פקיעת CALL 2520 (שבועי 11.2) - נרכש בעלות 70 ומחירו בפקיעה 0 שח = הפסד 70 שח
פקיעת PUT 2490 (שבועי 11.2) - נכתב בתקבול 410 ומחירו בפקיעה 0 שח = רווח 410 שח

עד כה האסטרטגיה הייתה ב 815 ₪ הפסד וכעת היא עוברת להפסד של 475 ₪.


המשך יום טוב.

16:27 ; 1448.39

צהרים טובים,
הירידה הנוכחית במדד מאפשרת לנו לקבע את הרווח בצד הCALL ולהגדיל את התקבול ע"י גלגול הכתיבה בצד ה PUT.
התיקון:
מכירת CALL 2520 (שבועי 13.2) - נרכש בעלות 230 ומחירו כעת 85 שח = הפסד 145 שח
קנית CALL 2490 (פברואר) - נכתב בתקבול 1270 ומחירו כעת 470 שח = רווח 800 שח
קנית PUT 2480 (שבועי 13.2) - נכתב בתקבול 280 שח ומחירו כעת 940 שח = הפסד 640 שח

קנית CALL 2500 (שבועי 13.2) - עלות נוכחית 10 שח
כתיבת CALL 2470 (פברואר) - תקבול נוכחי 1280 שח
כתיבת PUT 2480 (שבועי 16.2) - תקבול נוכחי 1630 שח

עד כה הפוזיציה הייתה בהפסד של 480 ₪ וכעת היא עוברת להפסד של 475 ₪.


המשך יום טוב.

10:08 ; 2459.92

בוקר טוב.
שימו לב כי אסטרטגיית ינואר נסגרה לאור הגעה לתשואה של 15% !
הינכם מוזמנים להאיר ולהעיר בסגירה אשר בפורום הראשי.

ברכות על הרווחים,
המשך יום טוב.