אסטרטגיית שחקן מעוף לשבוע, 29/11/09

אופציות
אסטרטגיית השבוע החולף היתה לא מוצלחת והסבה לנו הפסד. להזכירכם, האסטרטגיה הניחה דשדוש עם נטיה לירידות, ולכן העליות אך יותר מכך הפקיעה מעל 1080 היתה הבעייתית והסיבות לכך פורטו בסקירה.
מסקנה ראשונה מהפקיעה האחרונה, שהיא ידועה וברורה זה מכבר אך יש לחדדה, היא עד כמה חובה להיזהר בשבוע פקיעה מהטעם שאין זמן לתקן. לא בכדי אני מצרף בכל שבוע פקיעה את האזהרה כי וכמנהגי אמליץ בחום למי שאינו בקיא בתחום הנגזרים להימנע ממסחר בשבוע זה. אע"פ שציינתי עוד באסטרטגיה עצמה בצורה חריגה, כי יש להשאיר בטחונות גדולים מהרגיל, משום שנצטרך לתקן - הדבר לא התאפשר בשל קוצר הזמן.
מסקנה שניה היא ששגינו בהערכת עוצמת הקונים, והרחבתי על כך בסקירה. מוטב לקחת מקדם בטחון מעט יותר גדול בשל כך ובפרט אמורים הדברים בשבוע פקיעה.

השבוע אנו בשבוע הראשון של החודש בין חששות כבדים מאפקט דובאי להתלבטות המשך הראלי. אמנם אין תמיכה לראלי אך אם יש משהו שעלינו להפנים מהפקיעה האחרונה הוא שאנו בשוק של קונים, ולכן תאורטית העליות יכולות להימשך.
אני אמתין עם פרסום האסטרטגיה עד שסטיית התקן תעלה, מה שיאפשר לבצע מכירה במחירים גבוהים יותר.

ההנחות בבסיס אסטרטגיה זו:
# אנו בשבוע ראשון של החודש ולכן אין טעם לבחור באסטרטגיה מבוססת תטא.
# כתיבות השחקנים בשלב זה של החודש אינן רלוונטיות.
# יחס C/P נוטה בבירור לירידות.
# סטיות התקן יזנקו בפתיחה בהתבסס על המתרחש בסטיות התקן בארה"ובאירופה. הדבר יאפשר לנו לבצע כתיבה יקרה.
# החודש מאוד רחב ולכן אין חשש לאי-יכולת תיקון. מכיוון שכך, עלינו לבחור אסטרטגית כיוון.

האסטרטגיה המוצעת היא בפתיחה עפ"י מדד 1070. יש לערוך התאמות כנדרש.

נכתוב אוכף על הסטרייק:
נכתוב CALL 1070
נכתוב PUT 1070

נרכוש PUT 1030
הדבר ישמש בידינו להקטנת בטחונות, וייצור כתנועת מלחציים במידה והמדד ירד.

נכתוב 2 יחידות CALL 1110
נכתוב 2 יחידות CALL 1120
נכתוב יחידה אחת של CALL 1130
הדבר "מעלים" את עלות רכישת ה PUT ומספיק רחוק בכדי שנוכל לתקן במידה ותיווצר בעיה.

לצרכי הגנה בלבד:
נרכוש 6 יחידות CALL 1140

יותר משהאסטרטגיה מניחה כיוון היא מאפשרת לנו תמרון רחב, ובנויה על הגיון כלכלי רב. במידה והושק ירגע, הרי שסטיות התקן יצנחו ונרויח מהכתיבות. במידה והשוק יוסיף להיחלש, האסטרטגיה תניב רווח מפוזיציית השורט הדומיננטית.

כבכל שבוע, יעד הרווח הוא 10% ויש לממש מייד עם ההגעה אליו.

בהצלחה !

תודה רבה,
מצורפים מחירי הביצוע וגרף הפוזיציה

ביצעתי מייד עם הפירסום:

מכירה C1070 - מחיר 2800 ש"ח
מכירה P1070 - מחיר 2900 ש"ח
קניה P1030 - מחיר 1500- ש"ח
מכירה שתי יחידות C1110 - מחיר 1060 ש"ח כל אחת - 2120 ש"ח
מכירה שתי יחידות C1120 - מחיר 780 ש"ח אל אחת - 1560 ש"ח
מכירה C1130 - מחיר 560 ש"ח
קניה C1140 - מחיר 400- ש"ח כל אחת - 2400- ש"ח

הפסד מקסימלי 12,000 ש"ח
ביטחונות 16,500 ש"ח
ביטחונות בנק 20,000 ש"ח
כניסת כספים 6000 ש"ח
יעד רווח 1000 ש"ח (לפי ביטחונות רגילים)

ציטוט:

---

פורסם במקור על ידי שחקן מעוף

יותר משהאסטרטגיה מניחה כיוון היא מאפשרת לנו תמרון רחב, ובנויה על הגיון כלכלי רב. במידה והושק ירגע, הרי שסטיות התקן יצנחו ונרויח מהכתיבות. במידה והשוק יוסיף להיחלש, האסטרטגיה תניב רווח מפוזיציית השורט הדומיננטית.

---

מאד מאד חכם. ממש גאוני.

ציטוט:

---

פורסם במקור על ידי דמי כיס

ביצעתי מייד עם הפירסום:

מכירה P1080 - מחיר 2900 ש"ח

---

אתה מתכוון P1070 ?

היה מכירת אוכף על 1070...

דמי כיס מכרת PUT 1080 כמו כתבת או 1070 כמו אצל שחקן?

טעות הקלדה. תיקנתי. עשיתי בדיוק את האסטרטגיה.

האם ההגנה נועדה למעשה רק כדי להקטין ביטחונות?
ומתוך הנחה שיש לי מספיק ביטחונות, האם כדאי לי לוותר על ההגנה כדי להגדיל רווחים?
:roll:

אני לא בטוח לגבי ההפסד המקסימלי - תבדוק שוב. באקסל שלי יוצא יותר.

דמי כיס - טעות הקלדה נוספת

צריך להיות מכירה של C1130 ולא Call1030 = 560 ש"ח

הבטחונות אצלי 16350 שח
ותמורה כספית 6080 שח.