חילוץ סך ההתחייבויות

אני מנסה להבין למה יש הבדל במבנה החוב של חברה כפי שמופיע במאיה
http://maya.tase.co.il/bursa/report.asp ... _cd=469303

וכפי שמופיע באתר הבורסה (סך ההתחייבויות השוטפות והבלתי שוטפות).
http://www.tase.co.il/TASE/General/Comp ... DataType=1


יוצא כ- 224 מליון לעומת 76 מיליון בהתאמה (שזה פחות מהערך הנקוב של האגח בלבד
ובטח בלי ההצמדה וריבית), הבדל של 200%.

ההבדל קיים גם לגבי חברות אחרות.


תודה לעונים

לאייזק,
נראה לי שטאגור ביצעו רכישות עצמיות במצטבר מעל 100 מיליון ע.נ., ראה במאיה בהודעות החברה.

תודה רם,

בעקרון, סך ההתחייבויות בשני הלינקים אמור להיות זהה (בניטרול
הרכשה העצמית) או שבמאזן מצויינות ההתחייבויות הנומינליות בלבד
ללא הצמדה וריבית, כמו שנאמר לי פעם ע"י איש חשבונאות?


שאלה אחרת,
בתשלומי ריבית ופדיון עתידיים של אגחים במאיה מצויין בהערה המושג נכיון
למשל באאורה ב, פדיון חלקי 14.2857%, 5.57 נכיון,
מה אומר הנכיון?

ומס יחידים 1.14, למה לוקחים מס על פדיון קרן ולמה דוקא 1.14%?

רם אפשר תשובה?

אייזק שלום,
בדו"ח החברה, הנתונים מתאימים לטבלא העליונה (א') של מצבת ההתחייבויות.

הטבלא התחתונה (י"א) , לפי כותרתה, מתייחסת גם לחברות המאוגדות, מכיוון שסכומים אלה או חלקם אינם בדוח הרי הם צריכים להיות משוייכים לחברות האחרות/ הבנות.

באשר לטבלת נתוני האג"ח, היא מציינת היקף של כ 168 מיליון ע.נ, בהודעות החברה במאיה רכישה עצמית ניתן לראות רכישה של מעל 101 מיליון ע.נ (ראה ההודעות האחרונות, זה מספיק), ולכן פירוט החוב בטבלא א' ו/או בדו"ח הוא כולל (ריבית והצמדה) ואינו נומינלי.

לשאלתך השנייה,
אאורה ב' משלם ב 30/11 (אקס 19/11) ובמאיה בתשלומים עוד לא הגיעו לתאריך זה, אז אולי לא הבנתי אותך (או שתפרט שוב מה והיכן ראית).

בכל מקרה, מס ליחידים הוא 20% על הרווח.(יש כמה סדרות ישנות בהן המס 15%).

יכול להיות שמה שאתה מתאר נובע מהנפקה מתחת שער 100 ואם כך אז על ההפרש יש גם חישוב מס , אך כרגע אינני בטוח שלזה הכוונה.

שלום רם, ברכות על התנדבותך לנהל את הפורום!
תשובותיך בפורום תורמות מאד, תודה.

לגבי אאורה ב, כדי להיות בטוח שאנחנו מדברים על אותו דבר, זה מה שהתכוונתי:

http://maya.tase.co.il/bursa/tashlumim_ ... CompanyNm=אאורה&CompanyCd=373&MainGroupCd=&company_grou p=3000


בעניין התחייבויות החברות המאוגדות, איך אני כמשקיע יכול להעריך
עד כמה הוא מאיים על יכולת החברה לשרת את החוב?