מחלקת המחקר של אינפיניטי: טיפים במבט לאחור אינפיניטיפ

שנת 2013 בקרוב מגיעה לסיומה וזהו לחלוטין זמן טוב להתחיל לסכם את השנה החולפת. כשמסתכלים על הדרך אותה עבר שוק הפיננסים העולמי עד כה השנה. ניתן להתרשם מהשיאים הרבים שנפרצו וממיעוט הירידות...

http://infinity.co.il/uploads/images.../Picture20.png ...במידה ולא תהינה התפתחויות שליליות בחודש וחצי הקרובים, שנת 2013 תסתכם כשנה חיובית למשקיעים בשוקי המניות. את העליות הובילו בורסות וול סטריט בארה"ב, מדד דאו-ג'ונס ומדד S&P500 הרקיעו לשיאים היסטוריים חדשים. באירופה מדד EUROSTOXX500 נסחר בשיא של חמש שנים. גם הבורסה המקומית לני"ע, יצאה מהקיפאון בספטמבר האחרון כשהצטרפה למגמה החיובית בשווקים הפיננסים.להבדיל מחודש נובמבר הנוכחי, נובמבר אשתקד היה החודש שחתם גל ירידות שנמשך שלושה חודשים, במהלכו מדד S&P500 ירד ב-7.5%. באותה עת העולם הפיננסי התמודד עם משבר החובות באירופה שהיה רחוק מסיומו, בארה"ב התנהלה עונת דוחות שלילית יחסית וגופי מחקר בינלאומיים כדוגמת קרן המטבע הבינלאומית הנמיכו תחזיות לשנת 2013-2014. באופן כללי מצב הרוח בעולם ההשקעות נטה לפסימיות.באותה עת ובהתאם לאקלים הכלכלי ששרר בעולם ובהתאם לחוסר הוודאות, מחלקת המחקר של בית ההשקעות אינפיניטי פרסמה תחזיות ורעיונות השקעה לאור המצב. היום במרחק של 12 חודשים, חזרנו לבדוק את ההמלצות שהנפקנו דאז, כיצד הן עמדו במבחן הזמן? האם הן התגלו כהמלצות משתלמות? בנוסף, בסקירה זו נבדוק את התנהגות המוצרים עליהם המלצנו ביחס למדדים המובילים בוול סטריט.1. ב-16 בנובמבר 2012 פרסמנו טיפ למשקיע תחת הכותרת "הנפקות IPO - LIKE", אשר זכה לפרסום בעיתונות הכלכלית (דה מרקר). סקירה זו שפכה אור על תחום ההנפקות הראשוניות בבורסות כדוגמת פייסבוקועל הדרך בה ניתן להיחשף לתחום מעניין זה. אחת הדרכים הייתה באמצעות תעודת ETF בשם First Trust IPOX-100 Index Fund. ממועד פרסום הסקירה ועד היום הספיקה תעודה זו לזנק ב-46%, בעוד שמדדS&P 500 עלה ב-29%.2. בסקירה נוספת, שפרסמנו ב-24 בנובמבר 2012, תחת הכותרת: "צומחות גם בתקופות ההאטה" עסקנו בסוגיה שהטרידה את העולם הפיננסי באותה עת – כיצד ניתן להרוויח מהשקעות בתקופה של האטה כלכלית. לאור המצב ששרר באותה תקופה בחרנו להתמקד בקטגוריה של חברות צמיחה שהצליחו גם בשנים פחות מוצלחות להציג "עסקים כרגיל", וכנגד כל הסיכויים והסיכונים רשמו גידול בהכנסות, ברווחים ובתזרים המזומנים. בסקירה זו הכרנו לכם תעודה בשם iShares Russell Midcap Growthהמרכזתמניות של חברות עם פוטנציאל רווחים הצפוי להיות גבוה ביחס לכלל השוק. רוב החברות הכלולות במדד אינן מחלקות דיבידנדים מתוך אסטרטגיה שהרווחים מוחזרים לעסק לצורך פיתוחו. ממועד פרסום הסקירה ועד היום הספיקה תעודה זו לעלות ב-34% בעוד שמדד S&P 500 עלה ב-29%.3. כעת נעבור להמלצות שפרסמנו בראשית השנה הנוכחית. בחודש פברואר 2013 פרסמנו סקירה תחת הכותרת "השקעה בריאה: סקטור הפארמה מוביל את רשימת העליות". את הסקירה פרסמנו לאחר הראלי שנרשם בוול סטריט בתחילת שנה אותו הוביל סקטור הפארמה. בסקירה הערכנו כי סקטור הפארמה העולמי ממוצב היטב והוא צפוי ליהנות מההתפתחויות החיוביות שהתרחשו במשק האמריקאי באותה עת. בסקירה זו המלצנו על תעודת ETF בשם Health Care Select המאגדת תחתה את חברות הפארמה הגדולות והמובילות בעולם. ממועד פרסום הסקירה ועד היום הספיקה תעודה זו לעלות ב-30% בעוד שמדד S&P 500 עלה ב-22%.4. ולבסוף, בחודש פברואר השנה פרסמו סקירה תחת הכותרת "השקעה בעקבות השמש" בה הבאנו לידיעתכם, כי תחום האנרגיה הסולארית צובר תאוצה בעולם והפוטנציאל של החברות נראה מפתה. בסקירה סימנו מספר חברות שעשויות ליהנות מהפריחה של התחום. ביניהן הייתה חברת First Solar שמנייתה זינקה ב-88% ממועד הפרסום (26.2.13) ומניית חברת SunPower ,Corporation שטיפסה בלא פחות מ-170%.שורה תחתונה: אלו רק ארבע דוגמאות לסקירות כלכליות שסיפקנו לכם מדי שבוע. אתם מוזמנים להמשיך לעקוב אחרינו וליהנות ממגוון אנליזות וסקירות כלכליות, היכולות לסייע לכם בקבלת החלטות.אין לראות במאמר זה המלצת השקעה במניות של החברות המוזכרות בו. הטיפ רלוונטי למועד כתיבתו. הניתוח במסמך זה נעשה בהתבסס על מידע אשר פורסם ו/או היה נגיש לכלל הציבור באתר http://www.google.com/finance אשר החברה מניחה שהינו מידע מהימן, וזאת, מבלי שביצעה בדיקות עצמאיות לשם בירור מהימנותו.